Что такое риск-менеджмент в трейдинге?

Для каждого трейдера, особенно новичка, риск-менеджмент является одно из наиболее важных понятий. Не освоив его, начинать торговлю на финансовых рынках не имеет никакого смысла. В этой статье мы подробно разберем риск менеджмент в трейдинге, его особенности и основные приемы.

Ключевые аспекты

Система риск-менеджмента включает ряд важных понятий, которые необходимо знать каждому новичку в трейдинге. В их число входят следующие аспекты:

• Управление капиталом. Даже если вероятность получения прибыли в одной конкретной сделке очень высокая, не стоит использовать больше половины вашего депозита. Рынок может быть крайне непредсказуемым. Ситуация на нем меняется очень быстро, поэтому всегда есть риск потери вложенных средств. Обязательно учитывайте это.
• Инвестирование. Трейдеру необходимо четко определить объем средств, которые он использует для вложения в финансовые активы. Необходимо строго придерживаться их, чтобы избежать негативных последствий.
• Инструменты трейдинга. Нужно пользоваться отложенными торговыми ордерами, а также всегда строго ограничивать свою прибыль и убытки. Необходимо обязательно применять ордера Stop Loss и Take Profit.
• Норма прибыли. Рассчитывать нужно не только величину возможных убытков, но и прибыль. Только холодный расчет и строгое следование торговой стратегии позволит добиться успеха в трейдинге.

Подходить к вопросу риск-менеджмента необходимо максимально внимательно и ответственно. Без понимания его основ, не стоит начинать заниматься трейдингом.

Брокерское решение под ключ для вашего бизнеса

Получите самое прибыльное форекс/крипто брокерское программное обеспечение или полностью готовый бизнес в течение 48 часов. Лучшая в своем классе система с веб и мобильным приложением, заточенная на продажи CRM, полная интеграция с МТ4/5 и 150+ платежных провайдеров.

Классификация рисков

Правила риск-менеджмента должны быть понятными и простыми. Не может быть ситуаций, когда их применение становится неоднозначным. В правилах риск-менеджмента трейдера должны быть четко определены следующие показатели:

• Риск на сделку. Представляет собой максимально допустимый объем средств, который можно задействовать в одной торговой операции. Первоначально рекомендуется придерживаться минимально возможных значений. Так вы сможете протестировать свою торговую стратегию и определить ее потенциал в реальных рыночных условиях. Со временем показатель можно увеличить до 1% от депозита. Наращивать его рекомендуется постепенно. Не стоит гнаться за чрезмерно высокой прибылью. На рынке выигрывает тот, кто действует предельно осторожно.
• Риск на день. Это показатель предельно допустимой суммы, которую трейдер готов потерять за сутки. Рекомендуемое значение составляет 3-5% от депозита. Этот параметр дает трейдеру вовремя остановить торговлю, чтобы не допустить значительных убытков в период высокой нестабильности на рынке.
• Риск на неделю. Показатель, ограничивающий потери трейдера в течение торговой недели. Его рекомендованное значение составляет 10% от депозита. Если трейдер начинает нести серьезные убытки, наличие этого показателя дает возможность своевременно скорректировать торговую систему или вообще на время отказаться от совершения сделок на финансовых рынках.
• Риск на месяц. Максимальный показатель убытков на один месяц. Рекомендуемое значение составляет 20% от капитала, используемого для торговли на финансовом рынке. Его наличие дает возможность своевременно остановиться для того, чтобы осуществить пересмотр своей стратегии.
• Максимальный риск. Показатель предельно допустимых потерь. Рекомендуется придерживаться значения не более 30% от депозита. Такой размер просадки считается допустимым. Он психологически комфортный для трейдеров. Более высокие значения показателя могут привести к наиболее печальным последствиям.

Каждый из перечисленных выше показателей играет важную роль. Поэтому рекомендуется использовать их все. Не стоит исключать какой-либо показатель из своей системы риск-менеджмента.

Рассмотрим небольшой пример. Допустим, депозит трейдера составляет 10 тысяч USD. Тогда, согласно выше изложенной системе, следует придерживаться следующих показателей:

• Риск на сделку: 100 USD.
• Риск на день: 500 USD.
• Риск на неделю: 1000 USD.
• Риск на месяц: 2000 USD.
• Максимальный риск: 3000 USD.

Рассматриваемая система позволит трейдеру даже при реализации наихудшего сценария сохранить 70% его депозита. В нашем случае предельно возможные потери составят 3000 USD. Таким образом у трейдера останется 7000 USD.

Контролируемые риски позволят достичь успехов в торговле на бирже. Кроме того, в будущем трейдер сможет привлекать инвесторов для работы по системе ПАММ-счетов.

Как построить свою систему риск-менеджмента

Методы оценки риска являются математико-статистическими задачами. Чтобы их решить, нужно собрать достаточный объем данных.

Следующие пять шагов позволят разработать собственную систему управления рисками:

1. Формализация алгоритма принятия решений в торговой системе.
2. Тестирование стратегии на исторических данных. Такая проверка позволит определить эффективность выбранной торговой системы без риска потерь реальных средств. Тестирование проводится на демонстрационном счете. Необходим период, как минимум, шесть месяцев. При этом число сделок должно быть не менее ста. Необходимо рассчитать такие показатели, как средняя прибыль/убыток за одну сделку, а также математическое ожидание в USD и тиках, размер максимальной просадки, коэфф. Шарпа и профит фактор.
3. Если предыдущий этап пройден успешно, переходим к торговле на реальном счете. При этом для трейдинга задействуем минимальные суммы. В данном случае нужно убедиться на практике, что ваша система прибыльная.
4. Разработка системы управления капиталом. Для этого используем накопленные статистические данные.

На базе торговой стратегии и системы управления капиталом переходим к разработке собственного риск-менеджмента. Важно, чтобы весь алгоритм был формализован и записан. То есть, каждый показатель нужно фиксировать. При этом все должно базироваться на расчетах, а не на «интуиции».

Риск-менеджмент позволит трейдеру сформировать мощную защиту от тильта. По этим термином понимают эмоциональное состояние, при котором пропадает возможность принимать взвешенные и рациональные решения. Трейдер начинает торговать под действием собственной жадности или страха потерять средства. Риск-менеджмент позволяет избежать этого состояния и всегда принимать взвешенные и адекватные решения.

Полезные советы

Разработка собственной системы торговли, управления капиталом и рисками является сложной задачей. Приведем несколько полезных советов, которые позволят новичкам эффективно решить ее. Трейдеру необходимо обратить внимание на следующих аспектах:

1. Проводите анализ соотношения потенциального риска к вероятной прибыли. Формируя собственную торговую стратегию, следует действовать так, чтобы профит увеличивался, а убытки падали. У каждой сделки потенциал получения прибыли должен быть выше, чем вероятность фиксации минуса на депозите. Следите за показателями среднего профита и убытка по сделке. Так вы сможете фиксировать, насколько эффективна выбранная вами стратегия.
2. Всегда ограничивайте свои потери. Обязательно используйте Stop Loss. Ограничивайте убытки системно. Так вы сможете при любых обстоятельствах сохранить большую часть своего депозита.
3. Система по управлению рисками должна быть гибкой. Финансовые рынки не статичные. На них постоянно происходит множество событий. Рынки часто меняются, и торговые системы, которые ранее приносили высокую прибыль, могут стать убыточными. Учитывайте это, и всегда контролируйте ситуацию. Меняйте правила, если в новых условиях их эффективность снизилась.

Также следует обязательно производить диверсификацию рисков. Для этого следует использовать в трейдинге не коррелирующиеся между собой активы. То есть, не стоит торговать финансовыми инструментами, которые повторяют динамику друг друга. Выбирайте активы, которые не связаны между собой.

Обязательно учитывайте, что выход из просадки может быть нелинейным. Поэтому не стоит накапливать минус. Намного правильней закрыть сделку сразу, как только ее показатель риска достигнет предела. В этом отношении вам поможет Stop Loss. Не пренебрегайте этим важным инструментом трейдера.

Краткие выводы

Риск-менеджмент является важнейшим фактором обеспечения прибыльной торговли. Более 90% начинающих трейдеров сливают свой первый депозит. Каждый вход в рынок — эти риск потерять свои деньги. Поэтому, не имея собственной системы риск-менеджмента, начинать торговать не имеет никакого смысла. Результат вашей работы будет предельно предсказуемым: полная потеря депозита.

Формирование системы риск-менеджмента должно производиться с учетом объективных данных. Для начала можно использовать шаблон, рассмотренный в этой статье. Однако в будущем каждому трейдеру придется разработать собственную систему риск-менеджмента. Нужно собрать максимум данных, как минимум, за полгода. На их основе сделать все необходимые расчеты, и только после этого начинать применять систему риск-менеджмента для торговли на реальном счете.